ETF-фонды (биржевые индексные фонды)
В статье финансист Юрий Пааль рассмотрит основные вопросы: что такое ETF-фонды, операции с ETF-фондами и их отличие от паевых инвестиционных фондов. Это будет интересно для всех, кто интересуется финансами, а особенно для тех, кто имеет большое количество свободных валютных средств.
ETF-фонды. Ключевые моменты
ETF (exchange-traded fund–торгуемый на бирже фонд, у нас привычнее встретить название «биржевые или индексные фонды») - это индексный фонд, который инвестирует в целевые активы, а сами акции находятся в обращении на бирже.
Особенности ETF-фондов
Широкий выбор. В отличие от ПИФов, предложение на ETF-фондах разнообразнее, а значит, инвесторам предоставляется более широкий выбор.
Ликвидность. Всегда имеется возможность продать биржевой фонд, всегда есть покупатель, и наоборот. Для ПИФов бывают ситуации, когда такую операцию невозможно совершить.
Управление. Индексные фонды управляются пассивно. Однонаправленное движение цены в соответствии с рыночной тенденцией. ПИФы имеют активное управление, а это значит, что цена может иметь движение против рынка.
Дивиденды. Для ПИФов не характерна выплата дивидендов, когда ETF-фонды осуществляют выплату или прибавляют их к исходному капиталу.
Издержки. Для инвесторов будет более выгодно использовать ETF-фонды, так как комиссии будут ниже, чем при работе с ПИФами.
Характеристика ETF-фондов
По распространённости:
мировые биржевые фонды;
ETF-фонд, включающий активы одного государства.
По виду отрасли:
металлургия;
ИТ-сфера;
промышленность и др.
По виду управления:
активное управление (большая часть) – изменение стоимости пропорционально основному биржевому индексу;
пассивное управление (меньшая часть) – план с низким уровнем риска.
По виду активов:
Биржевые индексные фонды недвижимости, акций и облигаций, драгметаллов, валютные, товарные и смешанные.
ETF-фонды: положительные и отрицательные стороны
Преимущества:
предпочтительный вариант валютных инвестиций;
актив имеет высокую ликвидность;
возможность получения дивидендов;
разнообразный выбор ETF-фондов;
усреднение даёт возможность для упрощения прогнозирования котировки и трендов фонда;
оптимальное соотношение дохода и риска.
Недостатки:
необходимо изучить и разобраться в теории такого вида инвестиций;
слабое развитие местного рынка ETF-фондов;
необходим доступ к биржам Америки;
высокий уровень владения английским языком, включая специальную терминологию;
минимальный вклад необходимый на биржах Америки - от нескольких тысяч долларов;
зависимость от политической ситуации (санкции);
нет гарантий на получение дохода.
Инвесторы ETF-фондов
Могут быть как опытных, так и начинающие инвесторы ввиду наличия невысоких рисков и приличного дохода. Такой вариант подойдёт для тех инвесторов, которые могут инвестировать часть капитала без особых потерь для себя.
Покупка ETF-фондов
Иностранные ETF-фонды:
на бирже найти работающего иностранного брокера, который имеет представительство в вашей стране;
на бирже найти брокера, который имеет иностранную лицензию или имеет сотрудничество с брокерами Америки. Минус – необходимо платить комиссию обоим брокерам.
Отечественные ETF-фонды:
на бирже найти брокера с лицензией и открыть у него счёт или приобрести ПИФы, инвестирующие в зарубежные ETF-фонды, однако, часть прибыли отдаётся компании.
Следует отметить, что ETF-фонд является перспективным активом, с помощью которого можно инвестировать иностранную валюту с низкими рисками и приличным доходом. Но перед такими манипуляциями необходимо тщательно изучить данный вопрос.
